再杀情绪！亏钱的人明显多了

　　也没能和指数共振，难以确定是主线，明天估计还得分化。

　　持续刺激，但牛哥认为这个板块容量小，大资金介入难，参与的难度极高，难成主线，大家看戏就好了。

　　带崩，今天早盘却有一些表现，主要还是集中在芯片设备上，北方华创和中微公司一度涨停。

　　面上，外交部发言人赵立坚主持7月6日的例行会上，提及，美方称要求荷兰禁止向中方出口用于制造芯片的光刻机技术。

　　其实，从整个行业来看，全球半导体周期属于下行阶段，而国内由于国产替代才有部分替代的逻辑。有机构数据，本轮半导体周期于2021年8月见顶，如今已步入下行周期，下跌周期持续时间在1年半-2年左右，预计本轮半导体下行周期触底时间在2023年上半年。

　　何况在全球宏观经济下行压力下，消费电子需求减弱，未来晶圆厂开支不会维持每年高速增长态势。而国内由于自主可控国产替代的逻辑，本土半导体设备的业绩驱动力更多来自于市场份额的提升。另外，下半年大陆长存二期、长鑫二期等诸多晶圆厂需求增加，中芯京城项目的突破，才有国内几家半导体设备公司在手订单饱满的情况。

　　可以看到，半导体设备环节业绩弹性大于整体行业。但极个别细分的方向就要谨慎选择了，我了解的，曾经最为紧缺的MCU、PMIC、CIS和驱动IC等芯片都开始降价去库存了，所以基本半导体这个方向很难有大的趋势行情，有的话，也只是增量上的车载芯片方向。