周期板块在有序的轮动

　　中国有句古话，群雄逐鹿中原，得中原者得天下，在古老的中原古战场上，发生了数十次大规模战争，决定多少王朝兴衰更替，金融、地产、强周期就是A股的中原，没有之一，自从A股开市以来，几轮大的牛市行情，都是他们唱主角。强周期板块主要包括煤炭、有色、钢铁、石化、电力、造纸、航运等，金融、地产其实也是周期，只是和前面那些比强度弱一些而已，总之，他们都是周期。

　　2021年，煤飞色舞钢花溅，化工全面大开花，大家定性为涨价主线行情，不过最近电力板块异军突起，机构分析师说火电行情没有逻辑，电煤价格大涨，电力企业经营困难，三季报和年报预期糟糕，我是这样理解的，股票的上涨不是完全由基本面和资金面决定的，主要是由价格运行周期决定的，也就是说，电力和煤炭、有色、钢铁、化工本质上是一致的，他们都是强周期股，周期来了，谁都挡不住。之前资源股大涨，我们可以理解为全球量化宽松造成的，电力股的加入我觉得就不能这样简单理解了，这两天房地产在大家信心降至冰点的情况下强势逆袭，股性一贯比较弱的造纸板块也加入了战场，似乎这一切都在验证周期这个东西。周期板块在有序的轮动，局势越来越明朗了，这很可能是一轮经济周期行情。很多投资者不赞同我的观点，我们没有看到经济复苏和扩张的迹象，哪里来的经济周期行情，大宗商品上涨主要是由于货币超发而不是由需求增加造成的。从理论说或台面上来说，大家是正确的，但是在股市，正确的观点最后证明都是错误投资观点，我们的确现在只看到涨价，看不到需求，更看不到经济复苏或扩张，但是我说，在没有看到这一切没有发生的时候，资源品都涨了两三倍，股票涨了两三倍，如果这一切发生的时候，即但我们看到经济复苏或扩张的时候，股票是否也会像07年一样涨个5倍10倍呢，有人笑了，您说这些是历史，永远不会发生了，可是您看看中国远洋和那些锂矿股，何止涨了10倍呀，这个难道不能和07年比吗，这些可能缺乏代表性，我们看看北方稀土吧，其他周期类难道真的没有可能吗?股票这个东西，总是超出大家的预期，看似有道理，反而没道理，看着不可思议，却偏偏成为现实，有一点非常重要，我们一定要记住，股票反应的永远是未来，不是现在，当大家都认可大消费、大科技、芯片、半导体、新能源车的时候，可能就快到了我们买单的时候了，当大家都认为不可能的时候，或许还可能，总之做股票，一定要记住，不要跟着媒体走，一定要跟着趋势走，当趋势和媒体一致的时候，就要小心了。

　　以上我说这么多，大家可能会说，你的意思是让我们追逐那些涨了几倍的强周期股吧，非也，我是通过案例判断行情的性质，如果我看对了大方向，可以强周期这个主线，但未必一定追高，有的强周期股比如港口板块还没有动，我们可以挖掘类似的低位的没有怎么大涨的板块。

　　周期预言大师周金涛根据西方经济周期理论预言2020年是周期转折之年，没有多少人太在意这个，但是现在看来，的的确确非常的准确，无论是大宗商品还是周期股自从2020年期真的迎来了拐点，如果大家现在认可这个观点，应该还有非常可操作的现实意义，因为周期这个东西，一旦来了，会持续很长一段时间，股市应该也是如此，果然如此的话，我想我们大A可能正处于十几年一遇的经济周期行情的初级阶段，后市应该还会有相当长的一段牛市之路。

　　本文仅是个人观点表达，大家不必太在意，有不同观点或反对意见很正常，权当娱乐吧，不要太认真啊。